Льгота долгосрочного владения: как не платить НДФЛ с прибыли через 3 года
Держите бумаги больше трёх лет — и прибыль от их продажи может не облагаться налогом. Разбираем условия ЛДВ, лимит и подводные камни метода FIFO.
Артём··4 мин чтения
Долгосрочному инвестору государство даёт награду за терпение — льготу долгосрочного владения (ЛДВ). Если вы держали ценные бумаги больше трёх лет, прибыль от их продажи может полностью освобождаться от НДФЛ. Для тех, кто идёт к FIRE, это один из самых недооценённых инструментов: он не требует ни специальных счетов, ни заявлений в большинстве случаев.
Условия льготы зависят от вида бумаг и даты их покупки. Ниже — общая логика для резидентов РФ на момент написания. Перед крупной продажей уточните у брокера, подпадают ли ваши бумаги под ЛДВ.
Условия льготы
- Срок владения — более трёх лет без перерыва.
- Подходящие бумаги — прежде всего обращающиеся на российском организованном рынке: акции, облигации, паи биржевых фондов. Для иностранных бумаг действуют ограничения.
- Бумаги куплены не на ИИС — для ИИС действуют свои льготы.
- Прибыль в пределах лимита.
Как считается лимит
Лимит рассчитывается в году продажи. При владении 4 года он составит 12 млн ₽, при владении 5 лет — 15 млн ₽. Для подавляющего большинства частных инвесторов это фактически полное освобождение.
Вы купили акции на 2 млн ₽, а через 4 года продали за 3,5 млн ₽. Прибыль — 1,5 млн ₽. Лимит — 3 млн × 4 = 12 млн ₽. Налог — 0 ₽. Без льготы вы бы заплатили 13%, то есть 195 000 ₽. Эти деньги остаются работать в портфеле.
Ловушка FIFO
Брокер определяет, какие бумаги вы продали, по методу FIFO — «первым пришёл, первым ушёл». Сначала списываются самые ранние покупки.
Это в целом работает в пользу долгосрочного инвестора: при продаже части пакета сначала уходят старые бумаги, которые уже прошли трёхлетний срок. Но есть нюанс — если продать больше, чем куплено три года назад, в продажу попадут и свежие лоты, а с их прибыли налог будет взят по обычным правилам.
| Покупка | Количество | Срок владения на дату продажи |
|---|---|---|
| 4 года назад | 100 акций | Больше 3 лет — льгота |
| 2 года назад | 100 акций | Меньше 3 лет — налог |
| 8 месяцев назад | 100 акций | Меньше 3 лет — налог |
Продавая 150 акций, вы реализуете 100 «старых» по льготе и 50 из партии двухлетней давности — с налогом.
Ведите учёт дат покупок по каждой бумаге и планируйте продажи так, чтобы в первую очередь реализовывать позиции, прошедшие три года. Иногда выгоднее подождать с продажей несколько месяцев, чем заплатить налог со всей прибыли.
Важный нюанс: перевод между брокерами
При переводе бумаг к другому брокеру срок владения не прерывается, но новый брокер может не знать дату и цену покупки. Передайте ему документы о покупке — иначе он может не применить льготу автоматически, и её придётся получать через декларацию.
Как получить льготу
- Если бумаги у одного брокера всё время — он обычно применяет ЛДВ сам при продаже.
- Если бумаги переводились или брокер не применил льготу — подайте декларацию 3-НДФЛ с документами о покупке, и переплаченный налог вернут.
ЛДВ, ИИС или обычный счёт
| Инструмент | Когда выгоден | Ограничение |
|---|---|---|
| ЛДВ на брокерском счёте | Долгий горизонт, нужна гибкость вывода | Срок владения каждой бумагой более 3 лет |
| ИИС-3 | Есть официальный доход для вычета, деньги не понадобятся долго | Нельзя выводить частично |
| Обычный счёт без льгот | Короткие цели, активная торговля | Налог с каждой прибыльной продажи |
Многие используют комбинацию: ИИС-3 — для вычета на 400 000 ₽ взносов в год, а сверх этого — обычный брокерский счёт с расчётом на ЛДВ.
ЛДВ и стратегия FIRE
На этапе жизни на капитал льгота становится особенно ценной. Продавая бумаги, купленные много лет назад, вы получаете деньги без налога и можете изымать меньше, чтобы получить ту же сумму на руки. Это эквивалентно увеличению капитала на несколько процентов. Общие правила налогообложения разобраны в гиде по налогам инвестора.
Частые вопросы
Распространяется ли ЛДВ на дивиденды и купоны?
Нет. Льгота касается только прибыли от продажи бумаг. Дивиденды и купоны облагаются налогом при выплате.
Что будет, если я докупаю бумагу каждый месяц?
Каждая покупка имеет свой срок владения. Через три года после первой покупки льгота начнёт распространяться на самые ранние лоты, затем — на следующие.
Нужно ли что-то делать, чтобы льгота применилась?
Если бумаги всё время у одного брокера — обычно ничего. Если были переводы или брокер не применил льготу — подайте декларацию.
ЛДВ награждает именно то поведение, которое и так ведёт к капиталу: покупать и держать. Посчитайте в калькуляторе FIRE, как изменится срок до цели, если уменьшить налог в поле «Налог» — это примерно показывает эффект налоговых льгот.
Частный инвестор, строю капитал для семьи с нуля. Цель — 150 000 ₽/мес пассивного дохода. Все сделки и цифры — открыто в Telegram @digital_ferma.
Читать в Telegram
